大家好,今天小编关注到一个比较有意思的话题,就是关于外汇套保率计算举例的问题,于是小编就整理了4个相关介绍外汇套保率计算举例的解答,让我们一起看看吧。
什么是套保率?
套期保值率是指为了规避固定收益债券现货市场风险,套期保值者在建立交易头寸时所确定的期货合约的总价值与所保值的现货合同总价值之间的比率。确定合适的套期保值比率是减少交叉套期保值风险,达到最佳套期保值效果的关键。
套期保值比率是用于套期保值的期货合约头寸与被套期保值的资产头寸的比例。其公式为:套期保值比率H=(Cu-Cd)/(Su-Sd)。其中,Cu是股价上行时期权到期日价值,Cd是股价下行时期权到期日价值,Su是上行股价,Sd是下行股价
外汇管理局最新规定?
一是统一规范境外机构投资者投资中国债券市场所涉及的资金账户、资金收付和汇兑、统计监测等管理规则。
二是完善即期结售汇管理,允许境外机构投资者通过结算代理人以外的第三方金融机构办理。
三是优化外汇风险管理政策,进一步扩大境外机构投资者外汇套保渠道,并取消柜台交易的对手方数量限制。
四是优化汇出入币种匹配管理,提升境外机构投资者投资资金汇出便利性
如何进行套期保值?
套期保值,就是为了锁定收益。 举个例子,先不说股票,说大米。
***设今天大米5元一斤,今天大米3个月期货的价格是6元一斤。 那我们可以现在做多一斤大米,做空一斤大米期货,等三个月后交割期到用这一斤大米交割。小赚1元减掉仓储费。
***设今天大米5元一斤,今天大米3个月期货的价格是4元一斤。 那我们可以现在去借一斤大米卖掉,做多一斤大米期货,等三个月后交割期到用期货的这一斤大米还借的那个大米。小赚1元减掉借大米的利息。而这三个月中,不管大米现货和期货价格如何波动,都和我们没关系了。 因为一开始收益就锁定了。
正常情况下,有资格做套保的,不管是大宗商品还是有价证券,都是大量持有现货或者需要大量用到这些资产的主。
小投机客不允许做套保的。虽然股票是一个比较抽象的概念,一个近似虚拟的事物。大米市场如此,外汇市场如此,股票市场自然也是如此。用时间换收益罢了。
理论上,很多金融模型对套保收益率计算的结果都接近无风险利率,也就是银行存款利息。也就是资金的时间价值。
实际市场是瞬息万变,某些信息引起的剧烈波动会带来短时间内的套保的超高收益,这也是对冲基金们存在的价值。
期货市场***如大家方向都对,那挣得谁的钱呀?
筹码在谁的手里,决定着谁可能会亏钱。这个市场很简单,筹码是固定量的,大家都看多的时候没人卖,那么撮合价格就会不断被提高,一直到国家限制的涨停jia位置,第二天如果还是一样,则继续封板,直到有人认为涨到位以后,多空平衡为止。看跌也一样。大家都看涨,那么早早卖的人亏钱,少赚就是亏。
方向都对?你对期货一无所知,就不要问这些问题了。
你有买单成交,一定有对家做卖单(说空单怕你不懂)。所以,在任何一个时刻,市场的成交和持仓量,两个方向是相等的,不可能有任何一方多[_a***_]。
所以,没有任何一个时刻,所有人看同一个方向,更不可能所有人持有一个方向的单。
你可能会问那怎么涨,或者跌呢?
对不起,这个问题超越了你能理解的范畴了,不要再往下问了,说了你也不懂。
看了那么多的回答,各种解释“当大家方向都对,如何如何”,真是好笑,怎么这么多外行冒充内行呢?到底从事过哪怕一手交易没有???
到此,以上就是小编对于外汇套保率计算举例的问题就介绍到这了,希望介绍关于外汇套保率计算举例的4点解答对大家有用。